9月2日消息，芯片股集体回落，截至发稿，$上海复旦 (01385.HK)$跌超7%，$华虹半导体 (01347.HK)$跌近6%，$中芯国际 (00981.HK)$跌超5%，$晶门半导体 (02878.HK)$跌近4%。
消息面上，$中芯国际 (00981.HK)$宣布，拟增发A股收购中芯北方49%少数股权，具体方案尚未确定。民生证券认为中芯国际收购中芯北方，或将显著增厚上市公司归母净利润。此外，此举将满足以大基金一期为代表的股东退出需求。大基金一期为占比32%的单一公司大股东，大基金一期成立已经接近11年，24年已经过了回收期，目前处于“延展期”，有强烈的退出需求。同理，其他股东也有类似的需求。半导体晶圆制造项目扩产通过为子公司项目引入外部融资，解决资金需求的方式较为常见。后期上市公司以发行股份加现金的方式完成收购，就完成了闭环。
此外，阿里单季AI+云Capex达386亿元，三年规划3800亿元建设AI基础设施，带动算力需求扩张。中银国际指出，中美科技摩擦、英伟达供应链存在风险的情况下，阿里等国产云厂商的旺盛需求可能将转向国产算力，这对于国产算力景气度是重要催化，IDC、算力租赁等产业链环节也有望受益。
编辑/melody
