Svmuu讯 BitMEX 공동 창업자 Arthur Hayes는 최신 기사 "Reality Test"에서 유가가 미-이란 갈등으로 인해 지속적으로 상승할 경우 AI 주식 거품이 붕괴될 가능성을 촉발하고 전체 암호화폐 시장 하락을 초래할 수 있다고 밝혔습니다.
Hayes는 호르무즈 해협의 교통 제한이 2분기 내내 지속된다면 3분기에는 탄화수소 에너지 및 기타 주요 필수 원자재의 현물 가격이 상승할 수 있다고 말했습니다. 유가가 계속 상승하고 인플레이션 압력이 미국 중간선거에 영향을 미친다면, 트럼프는 데이터센터 건설 및 AI 규제, 세금에 대한 강경한 입장으로 선회할 수 있습니다. Hayes는 시장이 트럼프가 AI 자본 지출을 제한하고 AI 기업에 세금을 부과할 것이라고 믿게 되어 AI 주식 거품이 붕괴될 수 있다고 분석합니다.
Hayes는 또한 2022년 11월 이후 AI 관련 부채 발행 규모가 약 1조 5천억 달러에 달하며, 같은 기간 미국 M2도 약 1조 5천억 달러 증가했다고 언급했습니다. 그는 AI 거품이 터지는 세 가지 요인으로 에너지 비용 상승, 시장이 SpaceX, Anthropic, OpenAI의 세 가지 주요 AI 관련 IPO를 흡수하지 못하는 점, 그리고 트럼프가 AI에 반대하는 입장으로 전환하는 점을 꼽았습니다. 투자 포트폴리오와 관련해 Hayes는 Maelstrom 주식 포트폴리오에 상장된 미국 에너지 생산업체 지분이 많다고 밝혔습니다. 그는 이미 AI 관련 주식을 매도하고 핵심이 아닌 암호화폐 자산을 처분했으며, 지난주에는 HYPE, NEAR, WLD를 매도하고 Orchard Pool 취약점으로 인해 ZEC도 매도했습니다. 그는 여전히 비트코인과 ETH를 보유하고 있으며, 파생상품을 통해 전술적 공매도 거래를 진행할 것입니다.