通常情况下，股票与Cboe波动率指数（VIX）仅在约20%的时间内呈现同向波动。然而，在周二标普500指数上涨1.8%期间，VIX指数上涨了一个点，并在周三早盘交易时段继续随股市一同上涨。这种现象发生在VIX指数处于低位且市场快速上涨时，大量看涨期权的买盘迫使VIX指数走高。Cboe数据显示，周二标普500指数期权交易量超过400万份，创下历史新高；与此同时，纳斯达克100指数看涨期权价格飙升42%，创下五年最大单日涨幅，这表明看涨情绪高涨，推高了期权价格和隐含波动率，从而使VIX指数随股市一同走高。