全球主要加密貨幣交易平台概覽

在全球加密貨幣市場中，一些平台憑藉其龐大的用户基礎、高交易量和多元化服務脱穎而出。這些平台通常被視為行業內的主要參與者，為全球用户提供廣泛的加密資產交易和金融服務。

全球四大加密貨幣交易平台與香港持牌交易所概覽

  • 幣安 (Binance)：成立於2017年，是全球最大的加密貨幣交易所之一，服務覆蓋200多個國家和地區。截至2025年，其全球用户已達3億，提供超過800種加密貨幣的交易對。
  • OKX：成立於2017年（前身為OKeX），總部位於塞舌爾，以其強大的合約交易功能而聞名。該平台提供比特幣、以太坊等超過300種加密貨幣的現貨、衍生品交易以及各類金融產品服務。
  • Coinbase Exchange：成立於2012年，是首家在美國納斯達克交易所公開上市的加密貨幣交易所（2021年4月14日）。2025年5月19日，Coinbase成為首個被納入標普500指數成分股的加密貨幣相關公司，標誌着其在主流金融市場中的地位進一步提升。
  • Bybit：成立於2018年，業務覆蓋近150個國家或地區，專注於主流加密貨幣的衍生品交易服務。

這些全球性平台通常具備高流動性、完善的交易功能、先進的資產安全措施（如多重身份驗證和冷存儲）以及多樣化的交易品種。然而，需要注意的是，截至目前，上述全球主要交易所（如幣安、Coinbase、OKX、Bybit）尚未在香港獲得運營牌照。

根據2024年8月7日的24小時交易量數據（此為歷史數據，僅供參考，最新情況可能已變化），這些平台的交易活躍度如下：

  • 幣安：超過2216億港元
  • Bybit：超過641億港元
  • Coinbase Exchange：超過388億港元
  • OKX：超過357億港元

全球四大加密貨幣交易平台與香港持牌交易所概覽

香港虛擬資產交易平台與監管框架

香港特區政府致力於將香港打造成為全球數字資產創新中心，併為此建立了嚴格的虛擬資產監管框架，以期在保護投資者的同時促進行業發展。

監管制度與政策

  • VASP牌照制度：香港於2023年6月1日正式實施虛擬資產服務提供商（VASP）牌照制度。所有在香港運營或積極向香港投資者推廣服務的虛擬資產交易平台，都必須獲得香港證券及期貨事務監察委員會（SFC）的牌照。
  • “雙重牌照”要求：平台需根據《證券及期貨條例》和/或《打擊洗錢條例》申請牌照，以確保全面合規。
  • 投資者保護：制度初期僅允許專業投資者參與，但SFC保留了未來允許散户參與的政策調整空間。
  • 政策路線圖：2025年2月，SFC發佈“ASPIRe”路線圖，旨在構建更安全、創新、開放的虛擬資產市場。同年6月，香港特區政府發佈《香港數字資產發展政策宣言2.0》，提出“LEAP”框架，重申其打造全球數字資產創新中心的願景。
  • 監管機構：香港證監會（SFC）和香港金融管理局（HKMA）是主要的監管機構。香港海關則負責監管虛擬資產的場外交易（OTC）。香港的監管理念是“相同業務、相同風險、相同規則”，穿透金融產品表層結構，審視底層資產和業務實質。

全球四大加密貨幣交易平台與香港持牌交易所概覽

香港持牌交易平台

在嚴格的監管下，一些平台已成功獲得香港證監會的牌照，為投資者提供合規的虛擬資產交易服務。以下是部分已獲牌照的平台（截至2026年5月29日或更早）：

  • OSL Digital Securities Limited (OSL Exchange)：作為首批獲得SFC牌照的平台之一，OSL於2020年12月15日獲批。該平台在港交所上市（863.HK），由四大會計師事務所審計，並擁有高達10億美元的客户資產保險，為投資者提供多重保障。OSL支持BTC、ETH、SOL、XRP、USDT、USDC等加密貨幣交易。其面向散户的maker費率為0%，taker費率為0.05%。港幣交易對已於2025年11月加入，通過FPS或銀行電匯入金免收手續費。
  • Hash Blockchain Limited (HashKey Exchange)：於2022年11月9日獲批，是另一家首批持牌平台，被譽為全港最大的持牌虛擬資產交易所。HashKey Exchange支持BTC、ETH、SOL等20多種加密貨幣交易。
  • 其他持牌平台：香港虛擬資產交易所有限公司 (HKVAX, 2024年10月3日)、香港數字資產交易集團有限公司 (HKbitEX, 2024年12月18日)、雲賬户大灣區科技（香港）有限公司 (Accumulus, 2024年12月18日)、DFX Labs Company Limited (DFX Labs, 2024年12月18日)、EXIO Limited (EX.IO, 2024年12月18日)、Panthertrade (Hong Kong) Limited (PantherTrade, 2025年1月27日)、YAX (Hong Kong) Limited (YAX, 2025年1月27日)、Bullish HK Markets Limited (Bullish, 2025年2月18日)、Hong Kong BGE Limited (BGE, 2025年6月17日)。

截至2025年6月27日，另有10家機構向香港證監會提交了VATP牌照申請。

全球四大加密貨幣交易平台與香港持牌交易所概覽

持牌平台被認為能提供更強的投資者保護，但相比離岸市場，散户可選擇的資產種類可能相對較少。富途證券作為香港證監會持牌機構，也提供虛擬資產交易服務，支持比特幣和以太幣等。