この分析によると、ハイパースケーラー（アマゾン、マイクロソフト、Google、Meta Platformsなど）は2026年に約7,000億ドルの設備投資を行うと予想されており、その約3分の2がAIインフラに充てられます。NVIDIAはAIアクセラレーターのサプライヤーとして、この支出の最大のシェアから直接的な恩恵を受けるでしょう。マイクロンは高帯域幅メモリ（HBM）のサプライヤーとして、AIサーバーに不可欠なコンポーネントであり、HBM市場は2025年の350億ドルから2028年には1,000億ドルに成長すると予想されています。マイクロンは2026年までのすべてのHBM製品の価格と販売量に関する契約を締結していますが、その収益モデルは直接的なシェアよりもレバレッジ効果が高いものです。