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8/4
23:51
7月の中国本土株式市場における新規口座開設数と信用取引は鈍化し、これは上半期にテクノロジー株が好調だった後、投資家の投資意欲を抑制した世界的なAI関連の売り浴びせに起因するとされている。1月から7月までの期間で、A株の新規口座開設総数は累計2282万件に達した。
23:44
ウォールストリート・インサイトの分析によると、円介入による調整を経て、米ドル指数は100ポイントに戻りました。現在、外国為替オプションのポジション、米ドルと非米ドル間の金利差、そして市場が米連邦準備制度(FRB)の9月利上げを64%と織り込んでいることに基づくと、米ドル為替レートは中立レベル、つまり微妙な中間状態にあります。アナリストは下半期の米ドル高には懐疑的ですが、短期的には米ドル指数の下落モメンタムは不足しており、限定的な反発さえあり得ると見ています。これは主に、7月の米国経済データ(ISM製造業PMIが約4年ぶりの高水準を記録、新規失業保険申請者数が低水準にあるなど)が回復力を示していること、および米連邦準備制度(FRB)が信頼性を維持するために8月末のジャクソンホール会議でタカ派的なメッセージを発信する動機があることを考慮に入れています。
23:38
ゴールドマン・サックスのチーフグローバル株式ストラテジストであるピーター・オッペンハイマー氏は最新レポートで、世界の株式市場は健全な正常化プロセスを経験しており、市場リターンが地域およびセクター全体にわたって同期的に拡大し、多様なポートフォリオの価値が著しく回復していると指摘しました。2025年初頭以来、この「大拡散」トレンドは著しく加速し、米国株式市場は相対的に低調なパフォーマンスを示した一方で、日本、アジア太平洋、新興市場は現地通貨ベースで力強い上昇を記録しました。レポートは、超大型テクノロジー企業の巨額の設備投資がフリーキャッシュフロー利回りを侵食し、テクノロジーセクターのバリュエーションを押し下げると同時に、産業などの伝統的セクターの成長見通しとバリュエーションを押し上げていると強調しています。ゴールドマン・サックスは、今回の市場ローテーションはバリュエーションの拡大や金利の低下ではなく、収益のファンダメンタルズによって駆動されており、投資家が真に多様なポートフォリオからリターンを得る機会が増加していると考えています。
23:28
JPモルガン・チェースは8月5日に発表したアジアテクノロジー戦略レポートで、アジアのテクノロジー株とフィラデルフィア半導体指数が最近25%から30%下落したにもかかわらず、ファンダメンタルズに実質的な弱体化の兆候は見られないと指摘しました。同行は、市場が織り込んでいるEPSの下方修正や設備投資削減の予想は現実の動向とは正反対であり、EPS予想は今後数四半期にわたって引き続き上方修正されると明言しました。レポートは、アマゾン、マイクロソフト、Googleなど7つの主要なハイパースケールクラウドサービスプロバイダーの合計設備投資が、2026年には前年比103%増の約9010億ドルに達し、2027年にはさらに65%増の約1.49兆ドルに増加すると予測しています。同行は、AIスケーリング法則が健全であり、ハッシュレート需要が加速して実現し、パブリッククラウドの収益が力強く成長しており、AIの主要コンポーネントに在庫の積み増しが見られないことを強調しました。JPモルガン・チェースは、アジアのテクノロジー株のバリュエーションが適正水準に近づいているとして買いを推奨し、半導体製造装置とIC基板セクターに強気な見方を示しましたが、メモリセクターに対しては比較的慎重な姿勢を示しました。
22:53
消息筋によると、中国のAIエージェントユニコーンであるLovart(Evoken傘下)は、人工知能ツールに対する投資家の需要の高まりを利用するため、香港での新規株式公開(IPO)を検討している。これは、Manusが画期的な成功を収めた後の動きである。
22:39
今回の売り出しは、基礎配分がオーバーサブスクライブされたため、火曜日に規模が拡大されました。これは、同国が証券取引所プラットフォームを通じて実施する最大の二次株式売り出しであり、リライアンス・インダストリーズの2020年の権利発行に次ぐ、同国で2番目に大きな株式調達となります。
22:37
1997年に設立されたこの50対50の合弁事業は、来年期限を迎える予定でした。ゼネラルモーターズは、今回の延長合意の財務詳細については明らかにしていません。 ゼネラルモーターズ中国のジョン・ロス社長は、同社が中国市場での優れた業績達成に尽力しており、中東、アフリカ、南米、メキシコ、アジア太平洋地域などの一部の国際市場での機会に期待していると述べました。
22:23
ゴールドマン・サックスのアジア太平洋インターネットチームのアナリストであるロナルド・クン氏は、8月3日の最新の調査レポートで、中国の大規模モデルベンダーの収益化速度がウォール街の事前の予測を上回っていると指摘しました。同時に、ジェフリーズの調査レポートによると、中国のモデルはOpenRouterプラットフォームでの呼び出し量で14週連続でトップ5を独占しており、DeepSeek V4 Flashは週に7.22兆トークンを消費し、世界トップに立っています。ゴールドマン・サックスは、中国の大規模モデルが「コストパフォーマンスの物語」から「収益化の物語」への転換点に差し掛かっており、これは主にエージェントとコーディングシナリオがトークン消費モデルを再構築していることに起因すると考えています。
22:01
ゴールドマン・サックスは8月4日に発表した調査レポートで、サムスン電子とSKハイニックスの株価が最近大幅に下落したにもかかわらず、その評価額は極めて悲観的な水準まで落ち込んでおり、ファンダメンタルズとは一致しないと指摘しました。ゴールドマン・サックスは、韓国のストレージ業界に対する市場の8つの主要な懸念(HBMの価格見通し、長期契約構造、在庫状況、長鑫の影響、株主還元など)のほとんどが過度に解釈されており、実際の需給状況はストレージ価格の高値を支えていると考えています。ゴールドマン・サックスは、サムスン電子とSKハイニックスのHBM複合平均価格が2027年にはそれぞれ前年比約87%と100%上昇し、ともに1Gbあたり2.9ドルに近づくと予想しており、これは市場のコンセンサスを大きく上回ります。さらに、ストレージ供給の長期的な逼迫に対する市場の期待が高まるにつれて、長期契約(LTA)の条件はサプライヤーに有利に傾いており、より長い期間、より広い範囲、より有利な価格構造、そして前払いメカニズムなどのより強力な拘束力を持つようになっています。
21:55
8月5日、A株市場は安く始まり高く引けた。中でも科創50指数は一時4%超上昇し、半導体材料、半導体設備、半導体シリコンウェハーなど半導体産業チェーン関連が軒並み急騰した。創業板指数は寄り付きで3%超下落したが、その後急速に下げ幅を縮小しプラス圏に浮上した。一方、香港株市場は高く始まった後下落し、ハンセン指数とハンセン科技指数は午前中に共に下落、インターネット関連株が軒並み値を下げた。
21:46
Attovia Therapeutics Inc.は、免疫系疾患に焦点を当てた初期段階の医薬品開発企業です。今回の新規株式公開(IPO)は、マーケティングレンジの上限で価格設定されました。
21:01
水曜日、アジアのテクノロジー株は大幅に上昇しました。これは、企業の好調な決算と人工知能および成長株を巡る楽観的な見方によって、ウォール街が前夜に力強く反発した動きに追随したものです。韓国のSKハイニックスの株価は6.9%急騰し、サムスン電子も4%以上上昇しました。東京エレクトロン、アドバンテスト、キオクシアなどの日本の半導体関連企業も著しい上昇を見せました。アナリストは、米国の半導体株の上昇がアジアのAI関連銘柄に対する市場の強気な見方を強めたと指摘しており、ソフトバンク傘下の半導体設計子会社であるArm Holdingsも、AI関連データセンターのロイヤルティ収入増加への期待から株価が上昇しました。
21:00
ホワイトハウスは本日、米国沿岸警備隊創設236周年を記念し、大統領は国家安全保障と海上防衛における同部隊の役割を高く評価する声明を発表しました。 大統領は特に、昨年可決された「勤労者家族減税法案」によって調達された250億ドルの投資が、沿岸警備隊の艦隊再建に充てられることを強調しました。この投資により、新型巡視艇21隻、新型捜索救助ヘリコプター40機、最先端の砕氷船17隻の配備が推進されます。 さらに、大統領は昨年12月に沿岸警備隊員全員に2,000ドルの「職務忠誠」ボーナスが支給されたことにも言及し、新兵募集数が過去1世代で最高水準に達したと述べました。

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